Схемы Понци и финансовые пирамиды: почему большинство людей в итоге всегда теряют деньги

Многие люди думают о том, чтобы разбогатеть, когда видят криптовалюты, но то, что действительно заставляет людей терять деньги, часто не колебания рынка, а вступление в схему Понци или пирамиду. Этот тип мошенничества существовал задолго до криптовалют, но анонимность и глобальный характер криптовалют позволяют мошенникам воспроизвести один и тот же сценарий в другой оболочке. Давайте разберем схему Понци и финансовую пирамиду. Ключевые данные будут помечены как есть, чтобы облегчить вам сравнение и идентификацию в будущем.

Схема Понци: получаемая вами «прибыль» на самом деле является чужой основной суммой

Схема Понци получила свое название от Чарльза Понци, итальянского мошенника, прославившегося в Северной Америке в начале 1920-х годов. Его афера длилась больше года и обманула сотни людей. Основная логика такова: доходы, выплачиваемые ранним инвесторам, на самом деле поступают из денег новых инвесторов, а не из реального дохода от бизнеса. Давайте возьмем базовый сценарий: промоутер взимает с инвесторов 1000 долларов и обещает 10% доходность через 90 дней. Не прошло и 90 дней, как промоутер нашел двух новых инвесторов и использовал их деньги, чтобы выплатить первому инвестору 1100 долларов. Первому инвестору предлагается продолжать инвестировать, и к каждому раунду должны присоединяться новые люди. Когда новые деньги не могут быть получены, рынок рушится, и промоутер убегает с оставшимися средствами. Ключевой особенностью является обман: участники полагают, что доходы приходят от законных инвестиций, тогда как на самом деле они приходят от людей, которые приходят позже.

Афера с пирамидой: не продавать продукцию, а продавать только «квалификации для привлечения людей»

Финансовые пирамиды получают основной доход от привлечения новых членов, а не от реальных продуктов или услуг. Участники платят деньги за присоединение и зарабатывают комиссионные, привлекая людей, а те, кого завербовали, должны продолжать привлекать людей. Например: Промоутер дает Алисе и Бобу возможность потратить по 1000 долларов на приобретение прав на распространение. Затем они смогут продать те же права другим и заработать 500 долларов за каждого нанятого человека. Алисе и Бобу приходится нанимать по два таланта, чтобы компенсировать свои потери, и новые участники также сталкиваются с таким же давлением. Математически эта структура обречена на провал: количество людей, необходимых для поддержания тарелки, растет в геометрической прогрессии, а потенциальные рекруты ограничены. Когда некому будет тянуть, тарелка рушится, и большинство людей внизу теряют деньги. Некоторые пирамиды маскируются под многоуровневый маркетинг (МЛМ). Формальные MLM действительно полагаются на реальные продажи продукции, но пирамидальные структуры незаконны в большинстве юрисдикций, поскольку они созданы для того, чтобы позволить ранним участникам зарабатывать деньги на опоздавших.

Сходства и ключевые различия

И то, и другое является финансовым мошенничеством, оба обещают высокие доходы, и оба требуют, чтобы новые люди постоянно приносили деньги для поддержания. В конце концов, большинство из них терпят крах, большинство участников теряют деньги, и обычно не остается реальных продуктов или услуг, создающих ценность. Разница в том, что в Понци участники являются пассивными инвесторами, думая, что прибыль приносит серьезный бизнес; В пирамиде участники должны активно набирать людей и получать комиссионные от людей, которых они набирают. Понци часто маскируется под службу управления инвестициями, а пирамиды часто маскируются под возможности для бизнеса или интернет-маркетинга. Участники Понци могут не знать о других, и иерархическая структура пирамиды обычно видна.

Версия в шифровальном круге

За прошедшие годы в криптоиндустрии произошло множество случаев мошенничества. Одним из наиболее широко упоминаемых подозреваемых случаев является OneCoin, который, как сообщается, привлек более 25 миллиардов долларов от участников со всего мира, а правоохранительные органы во многих странах требуют привлечь к ответственности виновных. Основатель Ружа Игнатова находится в бегах с 2017 года и по-прежнему находится в розыске по состоянию на 2025 год. Другим случаем стало мошенничество на бирже JPEX в Гонконге в 2023 году, от которого пострадали более 2000 человек и было задействовано более 180 миллионов долларов. BitConnect также является часто упоминаемым случаем, поскольку он рухнул в 2018 году после того, как регулирующие органы издали приказ о прекращении противодействия, и многие участники понесли тяжелые потери. Кроме того, мошенничество в криптосообществе часто проявляется в виде высокодоходных инвестиционных планов (HYIP), поддельных платформ для ставок и мошеннических выпусков токенов. Существует также похожая процедура, называемая «выдергивание ковра», при которой команда проекта забирает средства инвесторов после создания тепла. Мошенничества с DeFi также становится все больше и больше: мошенники используют уязвимости смарт-контрактов или просто создают поддельные проекты. Начиная с 2024 года регулирующие и исследовательские органы также обнаружили, что инструменты искусственного интеллекта используются для создания рекламных материалов, фальшивых отзывов пользователей и реалистичных фальшивых официальных документов, чтобы придать фальшивым проектам более достоверный вид, что делает независимую проверку еще более важной.

Как защитить себя

Не верьте проектам, которые обещают высокую доходность, низкие риски и гарантированную прибыль. Если они звучат слишком хорошо, чтобы быть правдой, скорее всего, они фальшивые. Сначала проверьте личность продавца. Обычные финансовые консультанты, брокеры или платформы должны быть зарегистрированы в соответствующих регулирующих органах. Не вкладывайте деньги в то, чего не понимаете. Обычные проекты обычно имеют четкие и поддающиеся проверке документы, объясняющие, откуда берутся выгоды. Будьте осторожны с неизвестными приглашениями. Мошенники часто выманивают людей через социальные сети, личные сообщения и доверенных знакомых. Просьба предоставить регистрационную информацию, а также расплывчатость или уклончивость — это предупреждение. Если вы подозреваете, что столкнулись со схемой Понци или финансовой пирамидой, прекратите вкладывать деньги, не вовлекайте других, сохраняйте записи чатов, квитанции и выписки со счетов и сообщите об этом в местные органы финансового регулирования. Если вы сравниваете планы со скидками, VIP-скидками или пассивным доходом, вам также следует четко спросить о затратах на обработку комиссий, условиях выхода, хранении средств, а также о том, зависит ли соотношение скидок от реального объема торгов. Не игнорируйте основные риски только потому, что скидки высоки. Это всего лишь качественные напоминания, конкретные цифры вам придется сверить с платформой самостоятельно.

Суть этих процедур не нова, они просто замаскированы под шифрование. Помните основную тему: Понци зависит от того, является ли источник дохода реальным, а пирамида зависит от того, поступает ли доход в основном от привлечения людей. Если вы не понимаете эти два пункта, пока не тратьте деньги.

Ссылка: Binance Academy https://academy.binance.com/en/articles/pyramid-and-ponzi-schemes.

Комиссии за транзакции, VIP-уровни и условия скидок могут измениться. См. страницу биржевого аккаунта и страницу последних ставок CoinRebate. Эта статья предназначена только для образовательных целей и не является инвестиционным советом.